Самые распространенные комплексные ордера со стоп-лоссами и тейк-профитами.

Posted on 3 October, 2017 by

Комплексные ордера, они же брэкеты, они же замки, не являются каким-либо специфическим видом ордеров. Каждый комплексный ордер представляет собой группу ордеров из уже известного набора простых ордеров, которые привязаны к одной позиции. Эта позиция может быть уже открытой, но может и открываться с помощью комплексного ордера. Во втором случае она может быть открыта отложенным ордером, имеющимся в составе используемого комплексного ордера. При выставлении комплексного ордера все ордера, включенные в его состав, будут выставлены и исполнены. Комплексные ордера включены в состав многих торговых терминалов. Обычно существуют обязательные ордера, исключить которые из состава комплексного ордера невозможно, и опциональные ордера, которые включаются в состав комплексного ордера в случае, если отмечен соответствующий пункт меню в интерфейсе терминала.

Смысл использования комплексных ордеров для трейдера, в первую очередь, состоит в упорядочении финансовой дисциплины и стратегии управления капиталом. Автоматическое выставление стоп лосса ведет к тому, что выставляя комплексный ордер, трейдер заранее знает, какой убыток он готов понести, и какова потенциальная прибыль открываемой позиции. Соответственно, трейдер может оценить соотношение риска и прибыльности позиции.

При использовании для выхода из рынка комплексный ордер состоит из стоп лосса и тейк профита. В случае использования для входа в рынок он состоит из ордера, открывающего позицию, и ордеров, добавляющих к ней лоты, стоп лоссов и тейк профитов в данном случае нет, т.к. все ордера направлены в одну сторону. Ордеров стоп лосса и тейк профита и добавления лотов может быть несколько. Ордер открытия позиции может быть только один, плавающий стоп-лосс может быть также только один.

В зависимости от того, какую из двух функций исполняет комплексный ордер, один и тот же ордер в его составе может также исполнять разные функции. При взаимодействии ордеров, входящих в комплексный ордер, применяется принцип OCO (One Cancels the Other). Т.е., если исполняется ордер цели, отменяется ордер стоп-лосса, а если исполняется ордер стоп-лосса, соответственно, отменяется ордер цели. В случае частичного исполнения одного из ордеров, число лотов во втором ордере уменьшается на количество исполненных лотов.

При входе в рынок при помощи комплексного ордера выставляются один или несколько отложенных ордеров, исполняемых при установленных в комплексном ордере условиях. Во многих терминалах эти ордера, будучи предназначенными изначально для выхода, выставляются в направлении, противоположном самому комплексному ордеру. Т.е., если трейдер открывает новую позицию при помощи комплексного ордера, то следует выбирать отрицательное количество лотов при выставлении ордеров на покупку, и положительное количество лотов при выставлении ордеров на продажу.

Стратегии входа в рынок при помощи комплексных ордеров могут применяться, в первую очередь, при торговле в диапазоне (в канале, по уровням Фибоначчи и т.п.), либо при торговле на пробое волатильности. Также они могут использоваться для мультиплицирования (добавления или убавления лотов к открытой позиции по мере изменения ее баланса).

Ордера, включенные в состав комплексного ордера, могут быть шести видов. В качестве стоп-лосса могут быть использованы следующие ордера:

Smart Stop Order (умный стоп-ордер); Stop (стоп-ордер);

Stop Limit (стоп-лимитный ордер);

В качестве цели могут быть использованы следующие ордера:

Smart Limit Order (умный лимитный ордер); Limit (лимитный ордер); 

MIT (Market If Touch, ордер исполнения по касанию);

Стоп лоссы и тейк профиты в комплексных ордерах. Все ордера автоматического выставления стоп лосса срабатывают при пересечении ценой установленного уровня ограничения убытка в направлении против открытой позиции. Лимитные ордера цели срабатывают после пересечения уровня цели в обратном направлении. Т.е., позиция или ее часть может быть закрыта по цели только если цена откатится за этот уровень против позиции, если же отката не произойдет, лимитный ордер может оставаться выставленным до бесконечности. Видя такую ситуацию, трейдер может передвинуть ордер цели. В случае же использования для выхода по цели ордера исполнения по касанию, выход произойдет немедленно по достижении целевого уровня. Последние ордера обычно используются при торговле в диапазоне или при высокой волатильности, часто их используют трейдеры-пипсовики.